Stani Kulechov

Aave协议TVL达411亿美元创历史新高，规模可跻身美国前2.5%大银行。若计入289亿美元借贷额，总规模达711亿美元，相当于全美第37大商业银行。其占据DeFi借贷市场50%份额，规模为竞争对手6倍，反映出机构级DeFi基础设施的成熟与传统金融的加速融合。

DeFi借贷协议Aave本周创下多项历史新高：8月15日累计存款突破3万亿美元，8月13日活跃贷款超290亿美元，TVL于14日突破400亿美元。其占据DeFi借贷市场66.7%份额，规模达竞争对手Morpho的6倍。AAVE代币较4月低点上涨138%，创始人预计年底净存款或达千亿美元。机构采用推动增长，纳斯达克上市公司BTCS及Ethena的64亿美元稳定币均已接入该协议。

Aave创始人预测该DeFi借贷协议年底净存款或突破1000亿美元，目前以611亿美元存款占据66.7%市场份额，规模超巴克莱等传统银行。增长动力包括机构采用（如纳斯达克上市公司BTCS使用其生息）及Ethena稳定币USDe的64亿美元存入，但Chaos Labs警告USDe过度抵押可能引发流动性风险。

Aave成为最大DeFi协议，净存款突破500亿美元，TVL超最接近竞争对手Lido近一倍。数据显示其存款规模已超越德意志银行等传统金融机构，接近高盛存款的10%。创始人指出增长源于传统金融和科技公司采用Aave作为借贷基础设施，包括以太坊基金会等知名项目。Aave Labs推出Horizon计划，推动机构级RWA融入DeFi生态，目标实现万亿美元存款规模。